ARM - nhà thiết kế chip được hậu thuẫn bởi SoftBank Group, đang đàm phán với các nhà đầu tư chiến lược tiềm năng bao gồm Intel Corp.
Nguồn tin cho biết kế hoạch này vẫn đang được bảo mật và mới chỉ ở giai đoạn đầu. Do đó, kế hoạch kêu gọi IPO với Intel vẫn có thể thất bại trước khi đợt phát hành cổ phiếu diễn ra. Số vốn và cấu trúc đầu tư Intel đối với Arm hiện vẫn chưa được tiết lộ cụ thể.
Thuộc sở hữu của Tập đoàn tài chính SoftBank Nhật Bản, Arm đặt mục tiêu sẽ huy động thành công 10 tỷ USD trong đợt phát hành IPO ở New York vào cuối năm 2023. Công ty thiết kế chip có trụ sở ở Cambridge dự kiến chọn nhà bảo lãnh phát hành vào tháng 3, nộp hồ sơ IPO vào cuối tháng 4 và hoàn thành đợt chào bán vào cuối năm nay.
Trước đó, công ty này đã nhiều lần từ chối lời kêu gọi quay trở lại London do định giá công nghệ và cơ sở các nhà đầu tư hấp dẫn hơn tại Mỹ. Thu hút được một lượng lớn các nhà đầu tư cố định đồng nghĩa với việc kế hoạch IPO của Arm sẽ được hưởng lợi.
Để chuẩn bị cho đợt phát hành cổ phiếu ra công chúng lần đầu, Arm đã chọn 4 ngân hàng lớn bao gồm Goldman Sachs, JPMorgan, Barclays và Mizuho Financial Group bảo lãnh phát hành chính.
Những năm gần đây, hầu hết các nhà đầu tư lâu dài trong ngành chất bán dẫn thường mua 100 triệu USD - 200 triệu USD cổ phiếu trước đợt IPO. Công ty General Atlantic đã đầu tư khoảng 100 triệu USD vào đợt IPO của Mobileye Global do Intel hậu thuẫn vào năm ngoái trong khi Qualcomm ủng hộ việc niêm yết của GlobalFoundries vào năm 2021.
Một trong những chiến lược quan trọng nhất trong kế hoạch khôi phục vị thế của Intel trong lĩnh vực chất bán dẫn là mở rộng nhà máy sản xuất và hợp tác với nhiều công ty, kể cả đối thủ. CEO Pat Gelsinger cho biết Intel sẽ mở thêm các cơ sở sản xuất theo hợp đồng và để thành công trong việc cạnh tranh với TSMC, hãng sẽ phải sản xuất những con chip chứa công nghệ được sử dụng rộng rãi của Arm.
Với Intel, mở các nhà máy sản xuất theo hợp đồng cho công ty khác thuê, thậm chí là với đối thủ là một phần quan trọng trong nỗ lực của CEO Pat Gelsinger để đưa công ty trở lại đỉnh cao của ngành công nghiệp bán dẫn. Nếu Intel muốn thành công trong việc cạnh tranh trên lĩnh vực sản xuất thuê ngoài với công ty sản xuất chất bán dẫn Đài Loan (TSMC), Intel sẽ phải giành được hợp đồng sản xuất chip chứa công nghệ được sử dụng rộng rãi của ARM. Trước đó, cả Intel và ARM đã công bố hợp tác kỹ thuật.
Việc Intel trở thành nhà đầu tư lâu dài trong đợt IPO này chính là cơ hội thu hút sự chú ý, điều chỉnh giá cổ phiếu, đặc biệt là khi thị trường đang trong giai đoạn khó khăn như hiện tại. Nếu thảo luận giữa Intel và Arm thành công, Intel sẽ xuất hiện trong bản cáo bạch chào bán cổ phiếu của Arm.
Trước đó, Intel và Arm đã có mối quan hệ hợp tác khá tốt. Công nghệ và bản vẽ vi xử lý của Arm được sử dụng bởi các đối tác lớn trên toàn cầu như Qualcomm, Samsung, MediaTek, Huawei, Apple.
ARM hiện diện trên hơn 95% điện thoại thông minh được bán ra. Những tên tuổi đa dạng như vi xử lý Bionic của Apple, dòng Snapdragon của Qualcomm, Exynos của Samsung, Kirin của Huawei thực chất đều sử dụng chung thiết kế của một hãng duy nhất: ARM.
Nhà sáng lập SoftBank, tập đoàn Nhật Bản sở hữu Arm, kỳ vọng đợt phát hành cổ phiếu này sẽ trở thành đợt IPO lớn nhất từ trước đến nay trong lịch sử ngành bán dẫn.
Quy mô định giá vẫn chưa được hoàn tất nhưng ước tính con số có thể ở mức 30-70 tỷ USD. Kế hoạch niêm yết Arm đã được SoftBank tính toán ngay sau khi thương vụ sáp nhập lớn nhất ngành chip được chờ đợi giữa Arm và tập đoàn Nvidia thất bại hồi tháng 2/2022.